레버리지란?
레버리지를 통해 트레이더는 거래소에서 자금을 빌려 시장 노출을 확대할 수 있습니다. 10배 레버리지로 $1,000로 $10,000 포지션을 관리할 수 있으며, 잠재적 이익과 손실 모두 확대됩니다.
레버리지 작동 방식
| 레버리지 | 자본 | 포지션 크기 | 10% 변동 손익 |
|---|---|---|---|
| 1x | $1,000 | $1,000 | $100 (10%) |
| 5x | $1,000 | $5,000 | $500 (50%) |
| 10x | $1,000 | $10,000 | $1,000 (100%) |
| 100x | $1,000 | $100,000 | $10,000 (1000%) |
레버리지 종류
교차 마진: 사용 가능한 모든 잔액을 담보로 사용. 청산 위험은 낮지만 전체 계정이 위험에 노출.
격리 마진: 할당된 마진만 위험에 노출. 포지션이 독립적으로 청산되어 다른 포지션에 영향을 미치지 않음.
고레버리지의 위험
- 빠른 청산: 작은 가격 변동으로 포지션이 사라질 수 있음
- 자금 조달 비용: 빌린 자금에 대해 시간이 지남에 따라 수수료 발생
- 감정적 거래: 확대된 손익이 잘못된 결정으로 이어짐
- 연쇄 청산: 대규모 청산이 시장을 더 불리한 방향으로 움직임
모범 사례
- 경험이 쌓일 때까지 낮은 레버리지 (2-5배)로 시작
- 손절 없이 레버리지를 사용하지 않음
- 청산 가격이 주요 지지/저항선을 넘어서도록 포지션 크기 조정
- 장기 보유 시 펀딩비 비용 고려